Dplm

  Алексеева М.М. Планирование деятельности фирмы : Учебно-методичес-кое пособие. - М.: «Финансы и статистика». 1997. 248с. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ:

Dplm

Информация

Экономика

Другие материалы по предмету

Экономика

Сдать работу со 100% гаранией
ловно),

d11=120 дней,

руб.

При полученном объеме собственных оборотных активов и сложившейся оборачиваемости кредиторская задолженность организации в прогнозном периоде должна быть 303622,3 руб. Следовательно, наша организация должна формировать оборотные активы при помощи кредитов.

Совокупная потребность в финансировании (собственный капитал + банковский кредит) может быть определена следующим образом:

,(3.2.2)

где ПФn+1 - потребность в финансировании;

ТАn+1 - ожидаемая величина текущих активов в прогнозном периоде.

Показатель ТАn+1 определяется средним сроком обращения капитала, вложенного в оборотные средства (запасы, денежные средства, дебиторская задолженность и пр.).

Для установления величины текущих активов необходимо иметь таблицу динамических рядов оборачиваемости денежных средств, дебиторской задолженности, запасов, а также ожидаемую величину остатков по каждой статье оборотных активов.

Предположим, что ожидаемая величина текущих активов (ТАn +1) в прогнозном периоде составит 2500000 руб., тогда

руб.

Следовательно, потребность в совокупных источниках финансирования текущих активов превышает максимально возможную величину собственного оборотного капитала на 1060557,2 руб. (1642500 581942,8).

В этих условиях осуществление текущих расчетов с кредиторами возможно при условии привлечения кредитов банка. Это отразится на длительности производственно-коммерчес-кого цикла. Замедлится оборачиваемость средств из-за роста себестоимости (+ % за кредит). Это приведет к увеличению разрыва между сроком оборота текущих активов и периодом погашения кредиторской задолженности. Следовательно, увеличится потребность в совокупном капитале и сумма текущих обязательств, в частности:

руб.

В результате расчетов общий прогнозный баланс будет иметь следующую структуру:

 

Таблица 3.2.2.

АКТИВПАССИВВнеоборотные активы

15685557

Капитал и резервы

17271532

Текущие активы

2500000

Кредиты и займы

56640

 

 

Кредиторская задолженность

 

задолженность и прочие пассивы

857385

БАЛАНС

18185557

БАЛАНС

18185557

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ.

В заключение необходимо констатировать, что переход к рыночной экономике отнюдь не отменяет необходимость прогнозирования и планирования в экономике, а выводит задачи экономического планирования и прогнозирования на более высокий уровень, требуя большей ответственности при проведении мероприятий по планированию и прогнозированию на предприятии, так как от этого зависит, в самом прямом смысле, выживаемость этого предприятиях в жестких рамках реального рыночного хозяйства.

Изучив теоретические основы финансового планирования, можно заключить, что финансовые планы в условиях рыночной экономики перестали носить директивный характер. Процессы формирования, распределения и использования фондов денежных ресурсов стали исключительной прерогативой самих предприятий. Новая методология финансового планирования и контроля упорядочила финансовые взаимоотношения между субъектами хозяйствования и бюджетом. В этом отношении процедуры финансового планирования упростились. В то же время значительно повысилась ответственность финансовых работников предприятий за качество принятых плановых решений.

Система финансовых планов включает в себя следующие элементы:

  1. прогноз баланса;
  2. прогноз отчета о прибылях и убытках;
  3. прогноз финансовых бюджетов;
  4. прогноз ключевых финансовых показателей;
  5. письменное изложение результатов финансового планирования.

Процесс финансового планирования состоит из следующих этапов:

  1. анализ финансовых показателей фирмы за предыдущий период; расчет показателей производится на основе основных финансовых документов фирмы баланса, отчета о прибылях и убытках, отчета о движении наличности;
  2. долгосрочное финансовое планирование;
  3. оперативное финансовое планирование.

Как и всякий другой процесс, финансовое планирование завершается практическим внедрением планов и контролем за их выполнением.

Важными статьями планирования является калькулирование себестоимости и планирование прибыли.

Основываясь на данных анализа финансового планирования КОТК «Интурист-Нарзан», можно констатировать, что план по балансовой прибыли недовыполнен на 93,8 %, большой удельный вес составляют внереализационные финансовые результаты 1502,9 %. План по сумме прибыли от реализации продукции в отчетном году недовыполнен.

В 1998 году фактическая себестоимость была выше плановой на 90296 руб., или на 1,2 %. По статье «Прочие затраты» получена экономия на 802010 руб., или на 20,2 %.

По материальным затратам фактически допущен перерасход на 1,4 %, или на 9774 руб. по следующим статьям затрат: отопление, вода и канализация, транспортные расходы.

На 56,5 %, или на 784737 руб. допущен перерасход по затратам на оплату труда и на 13 %, или 872715 руб. по отчислениям на социальные нужды.

В 1999 г. фактическая себестоимость была выше плановой на 277568 руб., или на 3,3 %. Также наблюдался перерасход на затраты по оплате труда на 54,3 %, амортизация основных средств увеличилась на 16,5 % по сравнению с 1998 г.

Экономия по прочим затратам составила 10,8 %; это, прежде всего, вызвано тем, что по сравнению с 1998 г. значительно уменьшились расходы на рекламу, сократились расходы на благоустройство комплекса.

Если сравнивать 1998 и 1999 гг., то несколько изменилась структура затрат: незначительно снизилась доля материальных затрат, а доля прочих затрат возросла с 43,4 % до 52,8 %, или на 9,4 %.

Из вышеприведенного можно сделать вывод, что у рассматриваемого хозяйствующего субъекта КОТК «Интурист-Нарзан» - фактические показатели расходятся с плановыми.

На основании проведенного анализа нами предложены пути улучшения финансового состояния КОТК «Интурист-Нарзан».

Среди планов предприятия ключевым является финансовый план. Он включает в себя информацию о плане доходов и расходов, связанных с производством и реализацией услуг в течении определенного времени. Нами приведен расчет точки самоокупаемости, так как предпринимателю важно знать, когда, в какой срок он полностью окупит вложенный в дело капитал.

По нашим расчетам, для того, чтобы покрыть расходы, необходимо обеспечить предоставление услуг в объеме 3226336 м/дн в год

Порог рентабельности составляет 4455416 руб., при этом маржа составит 649742 руб.

Кроме того, нами был предложен прогнозный баланс с укрупненной структурой.

Вышеизложенные аспекты позволяют рассчитать получение целевой прибыли, знать, в каком объеме необходимо привлекать инвестиции, осуществлять контроль за финансовыми потоками

 

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ.

 

  1. Алексеева М.М. Планирование деятельности фирмы : Учебно-методичес-кое пособие. - М.: «Финансы и статистика». 1997. 248с.
  2. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие. - М.: “ДИС”, НГАЭ и У, 1997 г.
  3. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. М.: Финансы и статистика, 1997 г.
  4. Горемыкин В.А., Бугулов Э.Р., Богомолов А.Ю. Планирование на предприятии. М.: Информационно-издательский дом «Филинъ», Рилант. 2000. 328с.
  5. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Комплексный анализ бухгалтерской отчетности. 3-е изд. М.: «Дело и Сервис», 1999. -304с.
  6. Захарченко В.И. Планирование на предприятии. Одесса. «Экономист» - 1999 г.
  7. Ильин А.И., Синица Л.М. Планирование на предприятии : Учебное пособие в 2 ч. Ч. 2. Тактическое планирование/под общ. ред. А.И.Ильина. Мн.: ООО «Новое знание», 2000. 416с.
  8. Камаев В. Д. Основы экономической теории. Учебник. -М.: Изд-во МГТУ им. Баумана, 1998 г.
  9. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. Издание 2-е, переработанное и дополненное. - М.: ЗАО “Центр экономики и маркетинга”, 1997 г.
  10. Мамедов О. «Современная экономика». М.:, ИНФРА-М, 1998 г.
  11. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П. Финансовый анализ - М.: «ПРИОР», 1997 г.
  12. Основы экономической теории. Учебное пособие /Под ред. Камаева В.Д.- М.: Изд-во МГТУ им. Баумана, 1997 г.
  13. Пиндайк Р. Рубинфельд Д. Микроэкономика: Сокр. пер. с англ./Научн. ред. В.Т. Борисович, В.М. Полтерович, В.И. Данилов и др. -М,: «Экономика», «Дело», 1992 г.
  14. Рябова Р.И., Иванова О.В. Состав затрат, включаемых в себестоимость продукции, с комментариями и бухгалтерскими проводками. М.:, Финансы и статистика, 1997 г.
  15. Теория и практика бизнеса : Учебно-практическое пособие. М.: «Русская Деловая Литература», 1997. 320с.
  16. Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Финансы предприятий. М.: ИНФРА М,
  17. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В.. Методика финансового анализа. М.: «ИНФРА-М». 2000. 208с.
  18. Экономика предприятия: Учебник / под ред. Проф. Волкова О.И. М.: «ИНФРА-М», 1998. 416с.

Похожие работы

<< < 7 8 9 10 11